现阶段我国中小企业融资渠道分析与对策研究

于丽坤

摘 要：各经济体中中小企业是我国经济发展的重要组成部分，特别在促进科技进步、解决就业、扩大出口等方面发挥着重要作用。金融危机以来，我国中小企业融资难问题显得更为突出。本文从我国中小企业当前的融资渠道出发，分析各个融资渠道所存在的问题，同时找出解决对策，为解决中小企业融资难的问题打下坚实的基础。

关键词：中小企业；融资渠道；分析；对策

中图分类号： F234.4 文献标识码： A 文章编号： 1673-1069（2016）28-58-2

0 引言

我国中小企业是国民经济的重要组成部分，在国民经济发展中占据着十分重要的地位。但是，当前我国中小企业在融资渠道方面却面临很多问题，如何有效拓展中小企业的融资渠道，是解决中小企业融资难问题的关键所在。要想切实解决中小企业融资渠道存在的问题及融资难的原因，就要不断提高中小企业自身的素质，完善中小企业信用担保体系，发展地方性中小金融机构，加强法律法规的建设，充分发挥商业银行的融资作用。

1 中小企业融资渠道存在的问题

1.1 融资渠道狭窄

就目前而言，中小企业的融资方式主要有两种：间接融资和直接融资，大部分中小企业都是通过间接融资的途径，融资对象为银行，也就是银行贷款，而只有一小部分的中小企业融资来源于企业内部的直接融资。此外，我国中小企业还可以通过上市融资的方式，但是由于上市融资对于中小企业的要求较高，因而对于一般的中小企业而言很难达到上市融资的标准。中小企业虽然可以通过银行进行间接融资，但是由于中小企业规模较小，发展稳定性不足，商业银行考虑到自身利益一般只向中小企业提供短期融资。因而中小企业长期面临资金周转不足的困境，只能选择“短期贷款，多次周转”的办法，以此增加企业融资成本，为企业尽量提供足够多的周转资金。基于此，再加之中小企业本身资金比较匮乏，融资渠道狭窄又限制了中小企业资金的来源，因而资金问题严重阻碍了中小企业的发展。

1.2 融资结构不合理

正如上述所述，中小企业的融资渠道一般都是通过银行融资和内部融资两种方式，在实际融资过程中并没有形成科学合理的融资比例，企业内部也没有制定具体的融资方案，从而导致了企业融资结构上的不合理。比如说，企业内部通过向银行贷款的形式融资，但是银行只能提供短期借款，这就导致企业仍旧无法解决长期资金周转的问题。中小企业在实际生产经营过程中面临的最大问题就是缺乏长期资金链，而银行贷款的融资形式只是解决了企业一定时期内的资金流问题，对于企业长期的发展而言依旧没有提供可靠的资金支持，因而，严重阻碍了企业可持续的发展。所以，在我国中小企经营过程中经常出现因为资金链断裂而导致企业破产、倒闭的现象。

1.3 融资成本过高

所谓融资成本就是指企业在获取融入资金过程中需要付出的代价，而这部分代价费用主要包括两部分：筹资费用和用资费用。筹资费用顾名思义就是指资金筹集过程中所产生的各项费用，而用资费用就是企业要向资金提供者提供一定的报酬作为答谢。

我国中小企业一方面受到融资渠道狭窄的限制，另一方面由于融资结构的不合理，从而想要获得更多的周转资金只能通过银行贷款和内部融资的方式，不能向一些大企业一样选择适合于自身企业需求的融资方式，同时，受到银行借款手续烦琐的影响，在选择银行融资方式时还需要花费大量的时间和精力，并且在这期间要花费高额的招待费用，在等待资金到位的时间内很可能企业内部资金周转已经出现问题，但是银行提供的融资没有按预计时间到位，导致资金供给与企业资金需求没有形成一个平衡点，阻碍了企业的持续发展，同时在融资过程中还承担了高额的融资成本费用。

2 拓宽中小企业融资渠道的对策

目前，我国中小企业面临融资渠道狭窄、融资结构不合理及融资成本过高的问题，要全面、系统、彻底地解决这些难题是一项持久的工作。这需要协调各方力量，将企业本身、相关政府部门及银行三方统一配合，各取所需，各尽其职，最终共同构建多层次、多样化的融资渠道，为中小企业的持续稳定发展提供可靠的资金支持。

2.1 提高企业自身实力

目前，就我国发展现状来看，在日常生活和工作中都涉及信用度的问题，而很多领域也都涉及了对个人或企业的信用度评价，这个评价直接影响了个人或者企业的个人素质或者综合实力。因而，在当今社会企业只有拥有较高的信用度，才能够获得银行更多的资金支持。而企业本身的实力也是评价信用度的一个可靠依据，所以，对于中小企业而言，要想获得更多的融资渠道，就要从根本上提高自身实力，树立良好的信用。第一，对于一些家族式中小企业，要改变传统内部产权不清的状况，实行现代化的产权制度改革，将企业的产权做具体的规划，为企业建立良好的信用；第二，法人对于一个企业而言具有至关重要的作用，所以企业要树立良好的法人形象，对于银行的欠款要及时清缴，防止因拖欠款项影响企业的信誉度；第三，对于企业内部的财务要实行规范化管理，杜绝漏账、假账的情况发生，增加财务报表的可信度；第四，在日常生产经营过程中，企业要多与金融机构联系，始终保持良好的合作关系，对于没有合作的其他金融机构也要积极参加相关会议，进而获得更多的机会，为将来的合作提供良好机会；第五，企业要想获得更多的融资渠道，最根本的还是要不断提高自身实力，增强市场竞争力，树立良好信誉度，为自己赢得更多的融资机会。

2.2 完善中小企业信用担保体系

目前我国中小企业融资困难的主要原因在于向银行借贷时需要可靠的担保人或者担保公司，同时相关审批手续非常烦琐，因此，要想切实解决中小企业融资难的问题，就要进一步完善中小企业贷款制度，并且将制度内容细化，根据中小企业自身特点，建立完善的信用评估制度，将授信及贷款审批环节简化，争取更加高效地完成信贷工作。除此之外，要想使信贷工作更加高效完成还需要提高担保公司实力，只有担保公司实力壮大才能增加金融公司的信任度，可以尽快将资金审批落实。担保公司要想逐渐壮大自身实力就要积极吸收社会资本，将更多有实力的大企业、大公司融入企业中，这样不仅使自身企业实力提高，而且对于中小企业的担保工作也能更加顺利。另外，政府部门也应该加大对担保公司的投入力度，规范担保公司相关制度，可以建立中小企业融资担保基金以此增强民间资本与担保平台建立更多的信任，同时能够为担保公司赢得更高的信誉度，使担保公司可以为中小企业担保更多的资金，最终目的还是为了能够增加中小企业的融资金额。

2.3 发展地方性中小金融机构

目前，制约中小企业融资渠道的很大因素在于缺乏专业化的融资服务体系，因此，为了拓宽中小企业金融渠道，建立和完善一套专属于中小企业的服务体系是非常有必要的。中小企业对当地经济发展有着非常重要的促进作用。因此，当地政府部门应该加大对当地金融机构的发展力度，使当地金融机构为当地中小企业提供最大限度的资金支持和保障。而且，当地金融机构有其地理上的优势，能够及时掌握和了解当地中小企业的经营发展状况，从而降低投资的风险系数。

3 结语

融资难是中小企业长期以来所面临的发展瓶颈，不可能在短时间内完全解决。但是我们相信通过政府、企业和金融机构各个方面的努力，为中小企业融资创建一个融资渠道多样化、社会信用完善的社会经济环境，从而使中小企业的融资困境会在一定程度上得到缓解，进而为中小企业的发展提供一个宽松的融资环境，为我国经济增长做出更大贡献。

参 考 文 献

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