让风险应对走在市场曲线前面，宇宙行上半年业绩依然扎实稳健

金小豆

又一国有大型商业银行提交2020年中期业绩报告！

2020年8月31日下午16：30，中国工商银行（下称：工行）举行2020年中期业绩发布会，会议采用线上电话的模式，该行行长谷澍、副行长廖林、王景武、张文武，高级业务总监宋建华参加了本次发布会。

据工行公布2020年上半年的经营情况来看，该行在履行大行担当的同时依然保持着稳健的发展态势，更加难能可贵的是，工行坚持风险强基，让风险应对走在市场曲线前面。从公布的具体数据来看，按照国际财务报告准则，该行上半年实现营业收入4023亿元，同比增长2.1%；拨备前利润3148亿元，同比增长2.1%；净利润1498亿元，同比下降11.2%；不良贷款率1.5%，比上年末上升 0.07 个百分点；贷款逾期率 1.37%，比上年末下降 0.23 个百分点；逾期贷款与不良贷款的剪刀差首次为负。

尽管净利润呈现同比下降的态势，但是并非银行自身经营能力的原因。作为国有大型商业银行之一，工行积极承担大行责任与担当，充分发挥了金融主力军作用，全力支持疫情防控的同时，加大向实体经济让利，资金精准直达经济重点领域和薄弱环节。投向制造业的公司贷款增加2292亿元，其中中长期贷款增加828亿元；普惠贷款增加1684亿元，民营企业贷款增加1874亿元……一系列数字便是宇宙行助力实体经济最好的证明。

针对市场关注的法定数字货币进展情况，工行副行长张文武回应称，“目前我国法定数字货币研发工作正在稳妥推进，工行按照人民银行统一要求，也在积极开展数字货币方面的研究工作。”

持续稳健发展 拨备前利润3148亿同比增长2.1%

8月10日，银保监会公布二季度商业银行净利润同比下降9.4%之后，商业银行尤其是国有大型商业银行上半年的经营情况则备受期待。

那么，素来以稳健著称的宇宙行，在今年上半年经济金融形势复杂深刻变化的背景之下，又将提交一份怎样的“中考”答卷呢？

總体来看，工行上半年发展依然稳健。报告期内，该行实现拨备前利润3148亿元，同比增长2.1%，净利润 1，497.96亿元，同比下降 11.2%，年化平均总资产回报率 0.95%，年化加权平均净资产收益率 11.70%。营业收入 4，484.56 亿元，增长 1.3%，其中，利息净收入 3，065.49 亿元，增长 2.4%，非利息收入 1，419.07 亿元，下降 1.2%。成本收入比为18.50%；计提资产减值损失 1，254.56 亿元，增长 26.5%。

实际上，银行业盈利承压也在预期之内。工行净利润同比下降，并不是自身经营能力出现了问题，而是认真落实国家有关政策要求，按照商业可持续原则，全力支持疫情防控、加大向实体经济让利、加快风险化解的结果。

监管此前也多次提及将督促银行保持利润合理增长，做实利润、用好利润，及时填补拨备缺口，全面覆盖风险损失，适当降低分红，不增加奖金，把有限的利润更多用于资本补充，提高风险抵御能力。

就资本充足率来看，该行6月末核心一级资本充足率为12.7%，以及资本充足率13.72%，资本充足率为16%。值得关注的是，工行连续8年蝉联英国《银行家》“全球银行1000强”榜首，连续4年蝉联Brand Finance“全球银行品牌价值500强”榜首。

加大拨备计提力度 不良贷款“剪刀差”由正转负

目前来看，经济稳步恢复，复工复产稳步推进。但是也不得不承认，当前经济形势依然复杂严峻，不稳定性不确定性较大，夯实风险管理体系是重中之重。

在发布会上，工行副行长廖林表示，“今年的疫情影响为商业银行风险管控和资产质量提供了一次实战性、真实情景下的压力测试，工行资产质量指标总体可控，核心指标有升有降、有喜有忧。”

从资产质量来看，该行6月末不良贷款率1.5%，比上年末上升0.07个百分点；贷款拨备率为2.92%，比上年末上升0.06个百分点；贷款逾期率 1.37%，比上年末下降 0.23个百分点；逾期贷款与不良贷款的剪刀差首次为负。可以看到的时，逾期贷款与不良贷款的“剪刀差”由正转负，将使得工行未来可能转化为不良贷款的数额也随之减少。

为应对未来经营的不确定性，工行前瞻性加大拨备计提力度，强化不良资产认定管理，稳妥有序加快不良资产处置，力争让风险应对走在市场曲线的前面。上半年，工行计提资产减持损失1255亿元，同比增长263亿元，增长26.5%；使用核销资源657亿元，同比增加217亿元，处置不良贷款1042亿元，同比多增122亿元；拨备覆盖率195%，整体保持稳定。

廖林进一步指出，工行及时调整了风险策略和风险管控措施。具体来看，工行不断强化全面风险管理。按照“主动防、智能控、全面管”原则，压实风险管理三道防线责任，完善“全球、全员、全程、全面、全新、全额”的风险管理体系，提升业务创新、发展速度与风控能力的匹配水平。

另外，工行推进立体智能的信贷风险防控。实施“分池、分区、分块”七彩池立体智能信贷风险防控，把好“入口、闸口、出口”三道口，实施授信审批新规，完善信用风险缓释措施。上半年，工行持续提升不良资产处置效果，提取贷款减值损失1117亿元，同比增加198亿元，增幅21.6%；清收处置不良贷款1042亿元，同比多增122亿元。

彰显大行担当 普惠贷款增加1684亿

被冠以“国有大型商业银行”的头衔，也意味着需要承担起大行的责任与担当。

今年上半年以来，工行认真落实国家有关政策要求，充分发挥了金融主力军作用，与实体经济共担风雨。在新增融资总量方面，上半年，工行境内人民币贷款新增1.1万亿元，同比多增3127亿元，增长7.3%，半年增量首破万亿。新增地方政府债投资4673亿元，主承销各类债券9111亿元，均居市场首位。

在市场较为关注的信贷结构方面，工行中长期贷款增量占比77.5%，有力支持了实体经济中长期资金需求。存量到期移位再贷1.12万亿元，通过存量与增量的统筹配置，增强了对新产业、新客户和新领域的支持力度。

同时，工行资金精准直达经济重点领域和薄弱环节。投向制造业的公司贷款增加2292亿元，其中中长期贷款增加828亿元；普惠贷款增加1684亿元，比年初增长35.7%，超额完成全年增速40%的序时进度；新发放普惠贷款平均利率4.15%，较上年下降37个基点；民营企业贷款增加1874亿元。

工行副行长王景武表示，“上半年新发放制造业公司贷款利率同比下降38个BP。全面落实延本延息政策，上半年累计为5500多家制造业企业办理延本延息，涉及贷款约1000亿。”

在支持疫情防控和复工复产方面，工行也把“工行温度”传递给需要的企业，累计为复工复产领域提供融资支持1.2万亿元，其中贷款9447亿元。对于不同领域需求，有针对性地开展了支持企业复工复产的“春润行动”、支持稳外贸稳外资的“春融行动”、支持湖北经济社会发展的专项行动、支持“五医领域”的融资行动等。