商业银行的财务风险分析——以交通银行为例

张仲雯，陆宇莺

(陕西广播电视大学 工商管理教学部，陕西 西安 710119)



【教学研究】

商业银行的财务风险分析
——以交通银行为例

张仲雯1，陆宇莺2

(陕西广播电视大学 工商管理教学部，陕西 西安 710119)

基于我国目前复杂多变的经济环境，商业银行在经营管理过程中会面临各类风险。由于商业银行的主要工作是对资金进行管理，因此，财务风险成为商业银行目前面临的最重要的风险，贯穿于银行财务管理的各个环节中。本文在分析我国商业银行财务风险含义及重要性的基础上，以交通银行为例，对该银行存在的财务风险进行分析，并结合该银行情况，提出了控制或降低财务风险的方法及保障措施，目的在于控制该交通银行运营中的财务风险，提升竞争力。

商业银行；财务风险；对策建议

一、商业银行财务风险的含义

由于商业银行自身财务结构不合理、融资方式不当引起的投资者预期收益下降的风险被称为商业银行财务风险。商业银行财务风险具体包括五类：一是由于存款资金波动带来的流动性风险；二是未满足资本充足率等监管要求的资本管理风险；三是贷款质量变化和拨备是否充足引起的资产质量风险；四是利率变化引起的盈利性风险；五是其他各种表外业务引起的表外风险。

1、流动性风险。对于商业银行来讲，流动性供给与流动性需求经常处于波动状态，很难达到对等。因此，流动性风险是指商业银行由于无力为负债的减少和资产的增加提供融资而造成损失或破产的风险，具体表现在商业银行无法满足存款者提现、支付到期债务和借款者的正当贷款需求的能力。商业银行如果流动性问题解决不好， 就有可能转化为流动性风险， 酿成支付危机， 引发大规模的挤兑风潮甚至大批银行的倒闭， 最终以金融危机的形式爆发出来。

2、资本管理风险。商业银行由于资本金过少，缺乏承担风险损失的能力，以及缺乏对贷款及其他负债的清偿能力，由此引发的风险被称为资本管理风险。资本管理风险会使商业银行的安全受到威胁，也就是银行的资本金无法抵偿各项损失和支付到期负债的风险。拥有一定数量的资本金不仅是商业银行进行经营活动的前提，更是商业银行生存和发展的基础。《巴塞尔协议》和我国的监管部门对银行的资本充足性有明确规定：要求商业银行总资本充足率不低于8%，核心资本充足率不低于4%。

3、资产质量风险。 存款利息与贷款利息之间的差距是商业银行利润的主要来源，因此贷款的质量对商业银行尤为重要。由于贷款人在贷款存续期还款能力的不确定性，以及利率的波动等各种不确定性因素导致的财务风险就是商业银行的资产质量风险。这类风险主要指的是由于客户的违约风险以及银行其他资产投资的风险，由此导致商业银行的贷款质量下降，从而对银行造成损失。我国将贷款划分称为正常、关注、次级、可疑、损失五类进行管理，后三类属于不良贷款。商业银行的不良贷款率一直是衡量贷款质量的重要指标。

4、盈利能力风险。商业银行经营的主要目的是为了创造利润，实现股东价值最大化。目前，我国商业银行最大的利润来源是存款和贷款的利息差，随着商业银行其他业务的开展，中间业务也逐渐成为商业银行另一项重要的收入来源。与贷款业务相比，银行中间业务类型广泛，均为服务性质，它既满足了经济社会对商业银行金融服务的需求，又能为商业银行吸引更多顾客，增加其经营利润。中间业务主要包括结算业务、信托业务、租赁业务、代理融通业务、咨询业务、银行卡业务以及汇兑、承兑、信用证等多种业务，与贷款业务相比，中间业务收入稳定，同时风险较低。根据2013年数据，我国目前上市商业银行中间业务收入在营业收入中所占比重在20%左右，较前几年有了明显提升。但是，这个比例相对于欧美发达国家仍然偏低。国际先进银行业非利息收入一般占比30%以上，有的甚至高达70—80%。

5、表外业务风险。除了进行存贷款等表内业务，商业银行还进行信用担保和贷款承诺等各种表外业务，这些业务的不确定性给商业银行带来了很大的潜在风险。同时，由于表外业务不在银行财务报表中，信息使用者很可能忽略这些业务可能带来的风险。

二、商业银行财务风险的成因分析

1、宏观环境不成熟。相对于西方国家，我国市场经济起步相对较晚，商业银行所处宏观环境还不够成熟。我国金融市场正处于经济、金融体制进一步调整的转型阶段，缺乏健全的机制，同时市场准入标准也需要进一步的完善。不完善的金融环境导致商业银行中不合理、不合法的事件屡有发生。此外，由于市场管理模式的不完善，各方面的监管力度和效率也就不够理想，对银行业的监管大多是事后管理，缺乏事前预防，这种管理方式会给商业银行带来较大的财务风险。

2、商业银行财务风险控制系统不够完善。拥有一套先进并且有效的财务风险控制系统，能够帮助商业银行及时发现并应对各种经济环境、市场环境等变化带来的一系列不确定因素，进而降低商业银行的财务风险。但是，对于我国商业银行来讲，风险控制起步较晚，系统也不够完善，不能及时有效应对各种财务风险，所以商业银行财务风险存在的可能性依然较大。

3、资本结构不合理。我国商业银行普遍存在负债规模大，资产负债率高的问题，大部分商业银行的资产负债率高达95%左右。高负债经营虽然能够带来比较大的财务杠杆收益，但是，高负债必然带来较大的财务风险。而且我国商业银行的负债结构大多比较单一，无论国有控股大型商业银行，还是中小股份制银行，存款总量在总负债中占最大比例。除此之外，我国商业银行不良贷款率居高不下，资本充足率也落后于国际水平，这些同样会给商业银行带来巨大的财务风险。如果商业银行无法正确有效的控制财务风险，到期无力偿还债务，很有可能出现挤兑现象，导致银行破产。

4、银行工作人员缺乏风险意识。随着银行业务的扩展，银行面对的财务风险也会增加。为了能够降低商业银行的财务风险，财务人员必须加强自己的风险意识。但是，很多商业银行的财务管理人员的风险意识依然停留在比较传统的观念上，并没有随着外部环境的变化而变化。落后的风险意识使银行财务人员无法及时有效地发现财务风险，进而影响对财务风险的有效控制及管理。

5、信用风险过高。信贷是商业银行主要利润来源之一，也是导致商业银行面临极大信用风险的原因。信用风险主要体现在不良贷款上，而我国商业银行不良贷款现象一直很严重，借贷双方信息不对称，尤其是中小企业容易因信用成本较低而大量逃废银行债务，这是影响商业银行资产质量的重要原因之一。由此而造成的不良资产比率过高、资金回笼困难等后果，给商业银行带来巨大的财务风险。

三、交通银行财务风险管理现状

1、交通银行概况。交通银行始建于1908年(光绪三十四年)，是中国早期四大银行之一，也是中国早期的发钞行之一。截至2014年9月末，交通银行资产总额达6.21万亿元。 2014年，集团继续跻身《财富》(FORTUNE)世界500强，营业收入排名第217位，较上年提升26位；列《银行家》(The Banker)杂志全球千家大银行一级资本排名第19位，较上年提升4位。

2、交通银行财务风险管理的现状和问题。

(1)资本风险。根据交通银行2013年年报数据，2013年年末交通银行总资产为5.96万亿元，负债为5.53万亿元，资产负债率为92.9%，2012年交通银行的总资产为5.27万亿元，负债为4.89万亿元，资产负债率为92.8%，对比2012年，2013年交通银行的资产负债比率略有上升。根据《巴塞尔协议》规定，银行的资产负债率应该在92%以下为正常水平，对比其他国有大型控股商业银行(例如工商银行、建设银行)的资产负债率一般均在92%-93%之间，并且该数据一直较为稳定，这说明交通银行的资产负债率相对来讲是比较正常的。

银行通过存贷业务使资金流动并赚取利差，由于贷款业务存在信用风险，这就需要银行拥有充足资本抵御违约风险。《巴塞尔协议》和我国监管部门对银行资本充足性有明确规定：商业银行的总资本充足率不应低于8%，核心资本充足率不应低于4%。2012年末，交通银行的总资本充足率为14.07%，核心资本充足率为11.24%，2013年末总资本充足率为12.08%，核心资本充足率为9.76%，从这些数据可以看出交通银行资本充足，能够正常抵抗风险。

(2)流动性风险。流动性比例是在侧重资产管理方针下，商业银行衡量流动性风险程度的重要指标。流动性比例越高，表明该商业银行的流动性风险越小，但是也表明盈利能力的降低。从资产的流动性来看，2012年交通银行的流动性比率为37.93%，2013年升至47.62%，这两年全国流动性比率变化不大，均在46%左右，交通银行的流动比率大于25%的最低监管要求，虽然2012年交通银行的流动性比例低于全国平均水平，但是在2013年有明显的上升。可以看到交通银行这两年流动性比例有一个较为明显的提升，证明交通银行流动性资产的比例有较大的提高。

(3)资本质量风险。商业银行资本质量风险是财务风险很重要的因素之一，主要来源于不良贷款，目前银行业的不良贷款有一些上升，让人们对未来的信贷风险心生忧虑。2013年3月27日，交通银行发布2012年业绩报告，从资产质量上看，交行2012年不良贷款双升，截止2012年末，交通银行不良贷款率为0.92%，比年初增加0.06%。而根据2014年3月30日交通银行对外发布的2013年年报，在报告期末，交通银行的不良贷款率为1.05%，和2012年末的0.92%相比，再次略有上升。交通银行年报称，近两年年度不良贷款率上升，主要是受到我国江浙地区中小企业资产质量有所下降影响。交通银行预计，未来该行资产质量变化仍取决于我国经济结构调整的进程，华东及沿海地区以民间借贷、担保链为主要特点的金融生态环境修复仍有待时日，再加上国家全力化解产能过剩和治理污染决心坚定，短期内上述地区的不良资产还会出现惯性增长，不良贷款率将呈温和变化趋势。

(4)盈利性风险。随着我国经济转型和金融改革的深入，银行传统业务正逐渐失去规模快速扩张、盈利高速增长的环境。面对利率市场化的压力，交通银行将工作重心转移到提质增效上来，努力探索低资本消耗、低成本增长的转型发展道路。从交通银行2013年年报数据来看，部分指标出现下滑，交通银行全年实现净利润人民币622.95亿元，同比增长6.73%；但是2013年平均资产回报率(ROAA)、平均股东权益收益率(ROAE)分别为1.11%、15.58%，较上年分别下降0.07和2.33%。说明交通银行在转型发展中盈利水平稍有下降，将面临一个艰难的转型过程。

四、交通银行财务风险的预防和控制措施

1、补充资本金预防财务风险。商业银行的资本结构，主要指借入资本与股东权益之间的比例，当资本结构处于最优时，才能产生最大的经济效益。借入资本有利于银行的财务杠杆利益，但并不表示借入资本越多越好，银行还要保证资本实力。交通银行可以选择从资本市场进行多渠道的融资，例如，通过资本市场发行可转换债券，灵活调节银行的资本金的额度。还可以调整经营战略提高银行的利润，通过内部筹资转变资本金结构，建立健全资本金补充机制，增强抵御财务风险的能力。

2、加强流动性风险管理。首先，需要提高风险管理意识，充分发挥风险管理职能，采取积极有效的措施控制交通银行的流动性风险。其次，交通银行应该充分运用统计分析和现代金融理论，充分考虑影响商业银行流动性风险的因素，科学地对该银行流动性需求和流动性缺口进行检测，使该银行可以提前采取有效措施预防流动性风险。

3、提高资产质量降低不良贷款比例。交通银行在放贷之前对贷款对象的审查，不仅要审查企业的财务状况，还要对企业所在行业的发展前景进行分析和预测，在掌握该行业的发展趋势以及变化规律后才可决定是否可以给企业进行贷款。同时，可以从多种角度加大贷款利息的收回，完善对客户的审查制度，对资产进行动态监测，在一定程度上可以将贷款回收率与员工的绩效考评挂钩，降低不良贷款比例和不良资产比例。同时，要加强对重点、热点贷款行业和新兴业务的贷款风险管理。

5、创新金融产品以提高商业银行的盈利能力。我国商业银行的营业收入以净利息收入为主，个别商业银行净利息收入高达90%以上，根据bankscope数据库的统计资料，欧美地区商业银行利息收入比例在50%-60%左右。根据2014年上半年数据，四大行在中间业务收入总额中占绝对优势，分别居于前四位，而交通银行虽有13%的增幅，却被民生银行和招商银行超越，位列第七位。因此，交通银行应该加快中间业务的创新与发展，提高中间业务收入。同时，可以积极发展银行零售业务，拓宽银行收入的来源渠道，提高银行的持续盈利能力。还可以通过发展理财、养老金、基金托管等新兴业务，加强业务多元化发展，全面提高银行的综合竞争能力，进而促进交通银行盈利能力的提高。

[1]孙永慧.商业银行财务管理问题与对策[J].财会通讯，2010，(8).

[2]张心泓.我国商业银行财务风险管理的分析[J].财务与管理，2013(7)：21-22.

[3]张灵艳. 浅析商业银行财务风险管理[J].黑龙江对外经贸，2009(06).

[4]胡立章.我国银行财务管理中的风险监控[J].财政监督，2008(03).

[5]刘代云，李光国，曹北平.加强商业银行操作风险防范与管理的对策[N].中国审计报，2012.

[责任编辑 张君宽]

Analysis of Financial Risk on Commercial Banks: Taking Bank of Communications as an Example

Zhang Zhongwen,Lu Yuying

Shaanxi Open University, Department of Business Administration

Base on the current complex economic environment of China, commercial banks will face all kinds of risks in their management process. Since the major job of commercial banks is managing funds, the financial risk becomes the most important risk for all commercial banks which is throughout all aspects of the financial management of commercial bank. This paper based on the meaning and the importance of the financial risk of Chinese commercial bank, takes Bank of Communication as an example to research and analyze. In order to control the financial risk in bank's operation and enhance competitiveness of the bank, by analyzing the financial situation of bank of communication, this paper proposes some methods to control and reduce the financial risks.

Commercial banks; Financial risk; Suggestions

2015—01—17

]1.张仲雯(1985— )，女，江苏省江阴市人，陕西广播电视大学工商管理教学部会计教研室助教，理学硕士。2.陆宇莺(1965— )，女，上海市人，陕西广播电视大学工商管理教学部教授，经济学硕士，

F830.33

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1008-4649(2015)02-0050-04